徐大才在“艷霞別館”包下一個房間，完全把這當成辦公室了，他將很多生意都交給振飛處理，自己每天都賴在“艷霞別館”和艷霞說笑聊天。

大才告訴艷霞，目前時局不好，日本人的勢力早已暗中進了租界，茂林也投靠日本人當了漢奸。

忠福托人寫信給鳳英，說自己身體不好，即將離開塵世，就將云秋托付給她和艷霞照顧，并稱自己對不起小蝶，鳳英聞之傷心。

唐倩為巴結茂林，陪他睡覺。茂林睡夢中說出自己是殺害鳳英父母的真兇，唐倩便以此事來威協茂林。茂林逼唐倩離開上海，并派人將她毒打一頓。唐倩在離開上海之前，將茂林殺害鳳英父母的事告訴了鳳英。

艷霞得知后極力安撫鳳英，痛苦不已的鳳英恨不得立刻找到茂林為父母報仇。鳳英曾去過振飛處，但為不連累振飛，她什么話也沒說就獨自離開，自己帶了把水果刀前往茂林處。